{"id":222,"date":"2015-01-28T00:47:43","date_gmt":"2015-01-27T23:47:43","guid":{"rendered":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/2015\/01\/28\/kredyty-w-chf-jest-problem-czy-go-nie-ma\/"},"modified":"2015-01-28T00:47:43","modified_gmt":"2015-01-27T23:47:43","slug":"kredyty-w-chf-jest-problem-czy-go-nie-ma","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/2015\/01\/28\/kredyty-w-chf-jest-problem-czy-go-nie-ma\/","title":{"rendered":"Kredyty w CHF. Jest problem czy go nie ma?"},"content":{"rendered":"

Ka\u017cda finansowa wpadka obywateli p\u00f3ki jest jednostkowa (lub ograniczona do relatywnie ma\u0142ej grupy) i nie rodzi powa\u017cnych skutk\u00f3w spo\u0142ecznych mo\u017ce by\u0107 rozpatrywana indywidulanie. W przypadku kredyt\u00f3w w chf, dalsze dzia\u0142anie zale\u017cy od odpowiedzi na pytanie z czym mamy do czynienia?\u00a0 <\/span>Z problemem ma\u0142ej grupy ludzi czy w\u0142a\u015bnie z problemem o szerszym zakresie i powa\u017cnych skutkach spo\u0142ecznych i gospodarczych. Kolejny problem to pytania, czy problem ma pa\u0144stwo czy instytucje finansowe i czy zmiana jakiej byli\u015bmy \u015bwiadkami (dotychczasowe zmiany kursu CHF) mieszcz\u0105 si\u0119 w poj\u0119ciu : wykraczaj\u0105ce poza mo\u017cliwo\u015b\u0107 przewidzenia. I ostatnie ju\u017c pytanie to: czy pa\u0144stwo powinno interweniowa\u0107 w obronie obywateli, gdy banki nie podejmuj\u0105 dzia\u0142a\u0144 zmierzaj\u0105cych do ul\u017cenia swoim klientom.<\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Niew\u0105tpliwie mamy do czynienia z sytuacj\u0105 niecodzienn\u0105 i raczej trudn\u0105 do przewidzenia. Przeci\u0119tny obywatel kt\u00f3ry bra\u0142 kredyt kiedy chf by\u0142 w przedziale 2-2,5 (przyk\u0142adowo) nie m\u00f3g\u0142 przewidzie\u0107 kursu na poziomie 4,5 czy 4,2. Tymczasem taki kurs stawia zad\u0142u\u017cone gospodarstwo domowe w zupe\u0142nie innej – trudniejszej – sytuacji. Kurs ten jest te\u017c zaskoczeniem dla bankowc\u00f3w, skoro ju\u017c wcze\u015bniej pojawi\u0142a si\u0119 kwestia zbyt niskiego zabezpieczenia w relacji do zad\u0142u\u017cenia. <\/p>\n

<\/font><\/p>\n

W\u0105tpi\u0119 jednak by problem ur\u00f3s\u0142 do rangi spo\u0142ecznego. Opinii publicznej (i mnie te\u017c) nie s\u0105 znane dok\u0142adne dane dotycz\u0105ce sytuacji finansowej rodzin zad\u0142u\u017conych w chf. Pewne \u015bwiat\u0142o daj\u0105 opublikowana niedawno badania o\u015brodka analitycznego Polityka Insight. Obraz przeci\u0119tnego gospodarstwa zad\u0142u\u017conego w chf nie wskazuje bynajmniej \u017ceby\u015bmy mieli do czynienia ze spo\u0142ecznym problemem. Cze\u015b\u0107 z tym gosp. domowych po prostu zrezygnuje przej\u015bciowo z niekt\u00f3rych przyjemno\u015bci \u017cyciowych. Trudno te\u017c uwierzy\u0107 by wszyscy frankowicze byli zupe\u0142nie nie\u015bwiadomi ryzyka walutowego i konsekwencji zmienno\u015bci kurs\u00f3w walutowych.<\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Trzeba te\u017c pami\u0119ta\u0107, \u017ce cz\u0119\u015b\u0107 frankowicz\u00f3w przez d\u0142ugi okres mia\u0142a mniejsze obci\u0105\u017cenia finansowe ni\u017c zad\u0142u\u017ceni w krajowej walucie. Dzi\u0119ki czemu frankowicze nabyli dobra materialne (w tym w niekt\u00f3rych wypadkach zbyt du\u017c\u0105 powierzchni\u0119 mieszkaniow\u0105) lub us\u0142ugi. Mog\u0119 wi\u0119c przyj\u0105\u0107, \u017ce teraz przyszed\u0142 gorszy moment i trzeba przej\u015bciowo z czego\u015b zrezygnowa\u0107 lub si\u0119 pozby\u0107. <\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Frankowicze nie s\u0105 bynajmniej jedyn\u0105 grup\u0105 poszkodowan\u0105 ekonomicznie. Wielu z nas ponosi konsekwencje swoich wybor\u00f3w, kt\u00f3re okaza\u0142y si\u0119 nietrafne (inwestycje, \u017ale wybrany zaw\u00f3d, nieudany biznes itd.). Czy tym ludziom pa\u0144stwo te\u017c ma dawa\u0107 rekompensaty? \u017be ju\u017c nie wspomn\u0119 o ofiarach Amber Gold czy tych kt\u00f3rzy inwestowali w akcje (m.in. poprzez TFI w I po\u0142. 2007 r.). Nikt nam tez nie gwarantuje pracy do emerytury (z dnia na dzie\u0144 mo\u017cemy stan\u0105\u0107 w tragicznej sytuacji). Gdy j\u0105 utracimy pa\u0144stwo nie zapewnia naw wsparcia na poziomie wcze\u015bniejszego wynagrodzenia. \u00a0<\/span>Im wi\u0119cej b\u0119d\u0119 podawa\u0142 przyk\u0142ad\u00f3w, tym bardziej sytuacja wi\u0119kszo\u015bci frankowicz\u00f3w b\u0119dzie budzi\u0142a mniejsze wsp\u00f3\u0142czucie. <\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Wobec powy\u017cszego pa\u0144stwo nie powinno pomaga\u0107 wszystkim na tych samych zasadach. Nie ma jednak w\u0105tpliwo\u015bci, \u017ce utrzymanie chf na poziomach wy\u017cszych od obecnego (5, 6??) powoduje problemu spo\u0142eczny i finansowy (system bankowy) oraz w pewnym stopniu na rynku nieruchomo\u015bci. Czy ju\u017c teraz mamy si\u0119 na to przygotowywa\u0107? Nie panikujmy. Chcia\u0142bym jedynie by KNF, przedstawiciele sektora bankowe i politycy przeanalizowali zad\u0142u\u017cenie w tzw. kredytach mieszkaniowych w kontek\u015bcie kondycji gospodarstw domowych i skutk\u00f3w dla gospodarki w przypadku wzrostu kursu chf. <\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Banki. Ciekawe jest to, \u017ce banki zdaj\u0105 si\u0119 pozostawa\u0107 niewzruszone. Gdyby frankowicze byli zagro\u017ceniem dla ich funkcjonowania i prognozowanych wynik\u00f3w, bankowcy szybko za\u017c\u0105dali by programu pomocowego, co ju\u017c zrobili kilka lat temu przy okazji \u015bwiatowego kryzysu. Wygl\u0105da na to, \u017ce banki na chwil\u0119 obecn\u0105 nie obawiaj\u0105 si\u0119 specjalnie o zwrot pieni\u0119dzy po\u017cyczonych klientom. Czy\u017cby to wynika\u0142o z analizy sytuacji finansowej klient\u00f3w? Generalnie sytuacja jest zabawna, denerwuj\u0105 si\u0119 frankowicze, denerwuj\u0105 si\u0119 politycy a bankowcy zachowuj\u0105 zimn\u0105 krew i niewzruszone emocje.<\/p>\n

<\/font><\/p>\n

O ile politycy mniej lub bardziej szcz\u0119\u015bliwie chc\u0105 pom\u00f3c frankowiczom lub wymy\u015ble\u0107 cokolwiek, to reakcja bank\u00f3w jest nieco niepokoj\u0105ca. By\u0107 mo\u017ce w zaciszu bankowych gabinet\u00f3w trwaj\u0105 dyskusje i narady, to przed kamerami i mikrofonami zachowywany jest spok\u00f3j. Niestety oficjalnie banki nie maj\u0105 nic do zaproponowania, a po cichu niekt\u00f3re z nich zabezpiecza\u0142o si\u0119 przed utrat\u0105 korzy\u015bci przez zafixowanie stopy procentowej na poziomie 0 przy spadku stawek LIBOR poni\u017cej tej warto\u015bci. Trudno si\u0119 dziwi\u0107, \u017ce opinia publiczna odebra\u0142a to fatalnie. Klienci s\u0105 wystawieni na ogromne ryzyko, a banki po cichu przed ryzykiem si\u0119 zabezpiecza\u0142y. Natychmiastowa reakcja medi\u00f3w i polityk\u00f3w zniech\u0119ci\u0142a niekt\u00f3re banki do takich praktyk. Nacisk opinii publicznej i polityk\u00f3w (w ty rz\u0105du) okaza\u0142 si\u0119 na tyle skuteczny, \u017ce banki zacz\u0119\u0142y si\u0119 chwali\u0107 ust\u0119pstwami na rzecz klient\u00f3w. Nie ma si\u0119 jednak czym chwali\u0107, bo rezygnacja z zafixowania stopy kredytu na 0 czy rozliczanie sp\u0142at wg kursu NBP to nie jest wielkie ust\u0119pstwo, a ju\u017c na pewno praktycznie \u017cadna (bardzo niewielka) pomoc\/ulga w sytuacji radykalnego skoku raty kapita\u0142u i odsetek.<\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Nie szokuj\u0105 pomys\u0142y Zwi\u0105zku Bank\u00f3w Polskich. Kwestia stopy procentowej i kursu rozliczeniowego zosta\u0142a om\u00f3wiona wy\u017cej. Propozycja rezygnacji z podwy\u017cszania zabezpieczenia to w sumie \u017cadna \u0142aska. Zbyt niskie zabezpieczenie to oczywi\u015bcie k\u0142opot z konsekwencjami dla wynik\u00f3w bank\u00f3w. Trzeba jednak pami\u0119ta\u0107, \u017ce rozjazd pomi\u0119dzy warto\u015bci\u0105 kredytu a warto\u015bci\u0105 zabezpieczenia nie wynika z b\u0142\u0119d\u00f3w klient\u00f3w a z nieprzewidzenia obecnej sytuacji przez banki. Banki (no, mo\u017ce nie wszystkie) nie przewidzia\u0142y spadku cen mieszka\u0144 i – co jest najbardziej bolesne dla LTV – skoku zad\u0142u\u017cenia z powodu wzrostu kursu. Ten problem te\u017c ju\u017c za\u0142atwiono w du\u017cym stopniu przed kilku laty, kiedy cz\u0119\u015b\u0107 bank\u00f3w zacz\u0119\u0142a \u017c\u0105da\u0107 ‘dobezpieczenia’ kredyt\u00f3w mieszkaniowych m.in. indeksowanych chf-em. To by\u0142a pr\u00f3ba przerzucanie b\u0142\u0119d\u00f3w bankowc\u00f3w na klient\u00f3w. <\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Najlepszym postulatem ZBP na chwil\u0119 obecn\u0105 jest pomys\u0142 indywidualnego podej\u015bcia do klient\u00f3w. Wszelkie restrukturyzacje, rozci\u0105gni\u0119cie terminu sp\u0142aty itd. Niestety brak tu szczeg\u00f3\u0142\u00f3w a wypracowanie jakiej\u015b bankowej praktyki mo\u017ce trwa\u0107 zbyt d\u0142ugo. Brak sugestii na rezygnacje z cz\u0119\u015bci sp\u0142at (np. przyj\u0119cie g\u00f3rnej granicy kursu) czy po prostu cz\u0119\u015bciowego umorzenia w skrajnych przypadkach. Szkoda. Moim zdaniem bankowcy powinni wypracowa\u0107 sposoby ratunku i dzielenia si\u0119 ryzykiem w skrajnych sytuacjach ze swoimi klientami. <\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Nie wiem czy jeste\u015bmy w stanie stworzy\u0107 jednolity mechanizm ratunkowy w sytuacji jak wy\u017cej (no mo\u017ce jaki\u015b to na pewno, ale czy sprawiedliwy i inteligentny??). \u00a0<\/span>Wbrew pozorom w\u0119gierski pomys\u0142 nie jest cudownym umorzeniem i ulotnieniem d\u0142ug\u00f3w, ale ich rozpisaniem na instytucje i gospodarstwa domowe oraz rozci\u0105gni\u0119ciem w czasie. Maj\u0105 szans\u0119 wykaza\u0107 si\u0119 bankowcy, ale cud\u00f3w bym nie oczekiwa\u0142. A stara\u0107 si\u0119 warto, bo lepiej co\u015b wymy\u015ble\u0107 ni\u017c prowokowa\u0107 polityk\u00f3w do z\u0142agodzenia upad\u0142o\u015bci konsumenckiej, kt\u00f3ra nadal faworyzuje wierzycieli. Zreszt\u0105 bez wzgl\u0119du na obecn\u0105 sytuacj\u0119, upad\u0142o\u015b\u0107 konsumencka powinna by\u0107 powa\u017cne z\u0142agodzona (z korzy\u015bci\u0105 dla gospodarstw domowych).<\/p>\n

<\/font><\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

Czytaj dalej →<\/span><\/a><\/p>\n","protected":false},"author":1,"featured_media":0,"comment_status":"open","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":[],"categories":[19],"tags":[28],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/222"}],"collection":[{"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/users\/1"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=222"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/222\/revisions"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=222"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=222"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=222"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}