{"id":233,"date":"2014-10-06T22:53:26","date_gmt":"2014-10-06T20:53:26","guid":{"rendered":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/2014\/10\/06\/zwiazek-bankow-polskich-pomysl-na-pozbycie-sie-ryzyka-kredytow-mieszkaniowych\/"},"modified":"2014-10-06T22:53:26","modified_gmt":"2014-10-06T20:53:26","slug":"zwiazek-bankow-polskich-pomysl-na-pozbycie-sie-ryzyka-kredytow-mieszkaniowych","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/2014\/10\/06\/zwiazek-bankow-polskich-pomysl-na-pozbycie-sie-ryzyka-kredytow-mieszkaniowych\/","title":{"rendered":"Zwi\u0105zek Bank\u00f3w Polskich. Pomys\u0142 na pozbycie si\u0119 ryzyka kredyt\u00f3w mieszkaniowych."},"content":{"rendered":"

Po zapoznaniu si\u0119 z pomys\u0142em Zwi\u0105zku Bank\u00f3w Polskich (ZBP) na pozbycie si\u0119 (przynajmniej cz\u0119\u015bciowe) \u00a0<\/span>ryzyka zwi\u0105zanego z kredytami mieszkaniowymi, nie potrafi\u0142em uwierzy\u0107 \u017ce to prawda. A jednak. Trzeba przyzna\u0107, \u017ce pomys\u0142odawcy byli ‘odwa\u017cni’. <\/font><\/font><\/p>\n

<\/font><\/p>\n

ZBP zaproponowa\u0142, by Bank Gospodarstwa Krajowego wykupi\u0142 mieszkania zad\u0142u\u017cone. Pad\u0142o na BGK, poniewa\u017c bank ten prowadzi projekt zakupu mieszka\u0144 od deweloper\u00f3w w celu ich p\u00f3\u017aniejszego wynajmowania potrzebuj\u0105cym obywatelom. ZBP wymy\u015bli\u0142 wi\u0119c, \u017ce BGK m\u00f3g\u0142by r\u00f3wnie\u017c zaanga\u017cowa\u0107 si\u0119 w wykup mieszka\u0144 klient\u00f3w bank\u00f3w kt\u00f3rzy nie radz\u0105 sobie ze sp\u0142at\u0105 kredyt\u00f3w mieszkaniowych. kredyt by\u0142by przej\u0119ty (sp\u0142acony?) przez BGK, a dotychczasowi w\u0142a\u015bciciele stawaliby si\u0119 najemcami o ile zaakceptowali by koszt wynajmu. \u00a0<\/span>Je\u015bli nie, w ich miejsce wchodzi\u0142by kto\u015b inny. Nie do ko\u0144ca jest dla mnie jasna formu\u0142a zastosowanej ‘in\u017cynierii finansowej’. Wymieniany jest BGK z jego funduszami na mieszkania oraz specjalne finansowanie oparte o walut\u0119 na wykup kredyt\u00f3w chf. W tym drugim przypadku, jakie\u015b rozwi\u0105zanie podatkowe musia\u0142oby zrekompensowa\u0107 przynajmniej cz\u0119\u015bciowo ryzyko walutowe. W jednej z opinii przedstawiciel ZBP wskazuje jednak, \u017ce cz\u0119\u015b\u0107 obci\u0105\u017cenia (a wi\u0119c konsekwencji za udzielone i niesp\u0142acane kredyty mieszkaniowe) wzi\u0119\u0142yby na siebie banki.<\/font><\/font><\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Przepraszam za brak precyzji w opisie pomys\u0142u i jego finansowania, ale informacje medialne (prasa i internet) s\u0105 skr\u00f3towe i ma\u0142o precyzyjne. Trudno to poskleja\u0107 w jeden sp\u00f3jny kawa\u0142ek. Mia\u0142em wi\u0119c do wyboru wstawia\u0107 d\u0142ugie fragmenty lub zarysowa\u0107 ide\u0119. Na stronie ZBP te\u017c nie uda\u0142o mi si\u0119 dokopa\u0107 do jakiejkolwiek informacji o pomy\u015ble na te 3,2% kredyt\u00f3w mieszkaniowych ‘ze stwierdzon\u0105 utrat\u0105 warto\u015bci’, \u017ce si\u0119 ju\u017c tak b\u0119d\u0119 trzyma\u0142 terminologii bankowej. Je\u017celi ta informacja gdzie\u015b jest, to ZBP nie u\u0142atwia dotarcia do niej, ani nie odnosi si\u0119 do komentarzy jakie pomys\u0142 ZBP wywo\u0142a\u0142. Ale nie o szczeg\u00f3\u0142y tu chodzi a o ide\u0119 g\u0142\u00f3wnie. A idea jest taka, \u017ce wg ZBP jest problem z kredytami mieszkaniowymi (g\u0142\u00f3wnie w chf) i trzeba co\u015b z tym zrobi\u0107. Pomys\u0142 ZBP sprowadza si\u0119 do tego by koszty operacji w pewnym stopniu przenie\u015b\u0107 na sektor publiczny, czyli podatnika.<\/font><\/font><\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Jednak na temat czy my faktycznie mamy problem i kto go ma, mam inne zdanie ni\u017c ZBP. A intencje ZBP s\u0105 cokolwiek w\u0105tpliwe. <\/font><\/font><\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Zdefiniujmy wpierw problem. A mo\u017ce w og\u00f3le zdefiniujmy czy problem istnieje. Kredyty mieszkaniowe to 23% aktyw\u00f3w sektora bankowego (na podstawie danych KNF z lipca’14). Zaledwie 3,2% to warto\u015b\u0107 kredyt\u00f3w ze stwierdzon\u0105 utrat\u0105 warto\u015bci. Dla pozosta\u0142ych kredyt\u00f3w udzielonych gospodarstwom domowym wska\u017anik ten si\u0119ga a\u017c 13%. Tak wi\u0119c portfel ‘mieszkaniowy’ ma ca\u0142kiem przyzwoit\u0105 jako\u015b\u0107 jak na to co nas (kredytobiorc\u00f3w) spotka\u0142o. Te 3,2% warto\u015bci portfela, to zaledwie 0,7% warto\u015bci aktyw\u00f3w sektora bankowego. Oczywi\u015bcie por\u00f3wnanie z wynikiem netto sektora wypada znacznie gorzej. \u00a0<\/span>Niemniej je\u015bli jest problem z portfelem kredyt\u00f3w mieszkaniowych, to dotyczy on w najlepszym wypadku grupy bank\u00f3w i nie s\u0105dz\u0119 by zagra\u017ca\u0142 ca\u0142emu sektorowi bankowego. <\/font><\/font><\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Ze spo\u0142ecznego punktu widzenia problem jest marginalny. Niski udzia\u0142 kredyt\u00f3w zagro\u017conych potwierdza, ze na og\u00f3\u0142 kredyty mieszkaniowe udzielano gospodarstwom domowym w dobrej sytuacji finansowej. Problem powa\u017cniejszy by\u0142by dopiero wtedy gdyby\u015bmy zaliczyli stagnacj\u0119 gospodarcz\u0105 z powa\u017cnym i trwa\u0142ym os\u0142abieniem waluty. Ale nawet wtedy by\u0142bym daleki od straszenia spo\u0142ecze\u0144stwa.<\/font><\/font><\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Pomys\u0142 ZBP to forma wyprowadzenie portfela z\u0142ych kredyt\u00f3w poza system bankowy i przynajmniej cz\u0119\u015bciowe przerzucenie koszt\u00f3w na finanse publiczne. Niby dlaczego? Moim zdaniem w pierwszej kolejno\u015bci to problem bank\u00f3w. Niech ich akcjonariusze i decydenci ponosz\u0119 konsekwencje decyzji sprzed kilku lat. Mo\u017ce po prostu trzeba spu\u015bci\u0107 z tonu i przeceniony bank tanio sprzeda\u0107? <\/font><\/font><\/p>\n

<\/font><\/p>\n

W\u0105tpi\u0119 by propozycja ZBP by\u0142a zapowiedzi\u0105 problem\u00f3w w sektorze bankowym. Je\u015bli tak, to wpierw powinni\u015bmy zobaczy\u0107 uczciw\u0105 diagnoz\u0119 i wskazanie kto ma problemy. Mam wra\u017cenie, ze inicjatywa ZBP to efekt pomys\u0142\u00f3w grupy bankowc\u00f3w kt\u00f3rzy sonduj\u0105 czy da si\u0119 skutki swoich b\u0142\u0119dnych decyzji sprzed lat przerzuci\u0107 na podatnik\u00f3w. By\u0142oby chyba jednak lepiej gdyby pomys\u0142odawcy pod imieniem i nazwiskiem przedstawiali pomys\u0142y ni\u017c komunikowali si\u0119 z opini\u0105 publiczn\u0105 za po\u015brednictwem ZBP.<\/font><\/font><\/p>\n

<\/font><\/p>\n

Gar\u015b\u0107 informacji o pomy\u015ble ZBP mo\u017cna przeczyta\u0107 m.in. w artykule z Rzeczpospolitej z 02.10.2014 r. : Bankowy pomys\u0142 na pozbycie si\u0119 ryzyka<\/em>.<\/font><\/font><\/p>\n

\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

Czytaj dalej →<\/span><\/a><\/p>\n","protected":false},"author":1,"featured_media":0,"comment_status":"open","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":[],"categories":[22],"tags":[],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/233"}],"collection":[{"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/users\/1"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=233"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/233\/revisions"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=233"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=233"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/opinieekonomiczne.pl\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=233"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}